안녕하세요 여러분! snakestock입니다.
오늘은 나스닥에 상장된 흥미로운 기업 Roadzen(티커: RDZN)에 대해 자세히 알아보겠습니다.
AI 기술로 자동차 보험 산업을 혁신하고 있는 이 기업, 과연 투자 가치가 있을까요?
함께 살펴보시죠!
Roadzen 기업 개요
Roadzen은 2015년 설립된 인슈어테크(Insurance + Technology) 기업입니다.
주요 사업은 AI 기술을 활용한 자동차 보험 솔루션 개발 및 제공인데요.
이 회사의 기술은 보험사들이 새로운 상품을 개발하고, 보험을 판매하며, 보험금 청구를 처리하고, 도로 안전을 개선하는 데 사용됩니다.
주요 제품으로는 Via, xClaim, StrandD, Good Driving 등이 있으며, 고객층은 보험사, 자동차 제조업체, 중소 규모 차량 관리 업체, 딜러십, 보험 에이전트 등 다양합니다.
본사는 미국 캘리포니아주 벌링게임에 위치해 있으며, 현재 324명의 직원이 근무하고 있습니다.
Roadzen 주식 가격 흐름/기술적 분석
2024년 7월 2일 기준, Roadzen의 주가는 $2.95입니다. 최근 주가 흐름을 살펴보면:
- 일일 변동: +$1.33 (+82.10%)
- 52주 최고가: $17.00
- 52주 최저가: $1.55
현재 주가는 52주 최저점에서 크게 반등한 상태입니다.
82%라는 폭발적인 일일 상승률을 기록했는데요, 이는 최근 발표된 실적이나 뉴스가 시장에 긍정적으로 작용했음을 시사합니다.
기술적 분석 측면에서 보면, 현재 주가는 50일 이동평균선($3.27) 아래에 위치해 있습니다.
RSI(Relative Strength Index)는 54.56으로, 과매수나 과매도 상태는 아닙니다.
베타값은 0.66으로 시장 대비 변동성이 낮은 편입니다.
재무 분석
Roadzen의 최근 재무제표를 살펴보겠습니다.
손익계산서 (TTM 기준)
- 매출: 4,672만 달러 (전년 대비 244.56% 증가)
- 영업손실: 7,766만 달러
- 순손실: 9,967만 달러
- EPS: -$2.26
대차대조표 (2024년 3월 31일 기준)
- 현금 및 현금성 자산: 1,207만 달러
- 총 자산: 5,814만 달러
- 총 부채: 6,864만 달러
- 자기자본: -965만 달러 (마이너스)
현금흐름표 (TTM 기준)
- 영업활동 현금흐름: -1,543만 달러
- 투자활동 현금흐름: -671만 달러
- 재무활동 현금흐름: 2,157만 달러
- 잉여현금흐름(FCF): -1,588만 달러
재무제표를 분석해보면, Roadzen은 현재 고성장 단계에 있음을 알 수 있습니다.
매출이 전년 대비 244% 증가했다는 점은 매우 고무적입니다.
하지만 동시에 큰 폭의 손실을 기록하고 있고, 영업활동 현금흐름도 마이너스라는 점은 주의 깊게 봐야 할 부분입니다.
자기자본이 마이너스라는 점도 재무적 리스크 요인입니다.
다만 이는 스타트업 단계에서 흔히 볼 수 있는 현상이기도 합니다.
밸류에이션 분석
현재 Roadzen의 시가총액은 2.019억 달러입니다. 주요 밸류에이션 지표를 살펴보면:
- P/S(Price to Sales) 비율: 4.28
- EV/Sales 비율: 4.45
P/E나 P/B 비율은 순이익과 자기자본이 마이너스여서 의미가 없습니다.
소프트웨어 업종의 평균 P/S 비율이 대략 7~10 정도임을 감안하면, Roadzen의 밸류에이션은 상대적으로 낮은 편이라고 볼 수 있습니다. 물론 이는 회사의 수익성 문제가 반영된 결과일 수 있습니다.
배당/실적 분석
Roadzen은 현재 배당금을 지급하지 않고 있습니다.
이는 고성장 단계의 기술 기업으로서 자금을 성장에 재투자하고 있기 때문으로 보입니다.
실적 면에서는 앞서 언급했듯이 매출은 크게 증가하고 있지만, 수익성 측면에서는 아직 개선이 필요한 상황입니다.
주요 수익성 지표를 보면:
- 매출총이익률: 61.19%
- 영업이익률: -166.21%
- 순이익률: -213.31%
매출총이익률이 60% 이상이라는 점은 긍정적입니다.
하지만 영업이익률과 순이익률이 크게 마이너스라는 점은 회사가 아직 수익성 개선에 집중해야 함을 시사합니다.
최근 주요 뉴스
1. 2024년 7월 1일: Roadzen은 상장 후 첫 회계연도의 실적을 발표했습니다. 매출이 전년 대비 244% 증가했다는 점이 주목받았습니다.
2. 2024년 6월: 인도의 6대 손해보험사 중 하나인 Oriental Insurance Company Limited(OICL)와 파트너십을 체결했습니다. 이를 통해 Roadzen의 xClaim 플랫폼이 OICL의 보험금 청구 처리에 활용될 예정입니다.
3. 2024년 5월: 인도에서 새로운 상업용 자동차 보험 파트너십을 발표했습니다. 이 파트너십을 통해 연간 1,000만 달러 이상의 매출이 발생할 것으로 예상됩니다.
이러한 뉴스들은 Roadzen이 지속적으로 사업을 확장하고 있으며, 특히 인도 시장에서 강세를 보이고 있음을 시사합니다.
애널리스트 전망
현재 Roadzen에 대한 애널리스트 의견은 매우 긍정적입니다:
- 컨센서스: Strong Buy (강력 매수)
- 평균 목표주가: $10.00
- 현재가 대비 상승 여력: 238.98%
다만 현재 Roadzen을 커버하는 애널리스트가 1명뿐이라는 점은 감안해야 합니다.
향후 더 많은 애널리스트들이 이 회사를 분석하게 되면 전망이 조정될 가능성도 있습니다.
Roadzen 투자자 토론
“실적주고 뭐고 주포형이 올리면 오른다니까? 난 오를거같음”
“인구 ㅈㄴ많은 인도에서 자동차보험 시작해서 10년차 전세계 회원수 5천따리도 안되는 똥맛카레 개잡주를 실적주 라고 빨고있노? 팅고그룹 실적 8800% 증가 보고 아프리카의 희망이라던 놈들은 지금쯤 오호츠크해까지 떠내려갔겠네ㅋㅋ 이건 금요일날 앱장에서 200만주 들어오더니 월요일 개 떡락 시키고 앱장에서 올린 조작주인데 실적주라는놈은 주식 접자”
“300프로 매출 오른 실적주 두고 밈 주 사실거면 사세요”
“지금 사서 내일 본장에 팔아라 실적주다 버거들 환장한다”
“지겨워서 물타서 탈출”
“요즘 미장이 예전하고 많이 다르다”
“사람 괴롭히는데 일가견있노”
향후 전망과 위험 요소
향후 전망:
1. AI 기술의 발전: AI 기술이 계속 발전함에 따라 Roadzen의 솔루션도 더욱 정교해질 것으로 예상됩니다.
2. 자동차 보험 시장의 디지털화: 전통적인 보험 산업이 점차 디지털화되면서 Roadzen과 같은 인슈어테크 기업의 수요가 늘어날 것으로 보입니다.
3. 신흥 시장에서의 성장: 인도 등 신흥 시장에서의 사업 확장이 지속될 경우, 높은 성장세를 유지할 수 있을 것입니다.
4. 수익성 개선 가능성: 현재는 적자 상태이지만, 규모의 경제가 실현되면서 점차 수익성이 개선될 가능성이 있습니다.
위험 요소:
1. 지속적인 손실: 현재의 손실이 지속될 경우, 추가적인 자금 조달이 필요할 수 있으며 이는 주가에 부정적 영향을 미칠 수 있습니다.
2. 경쟁 심화: 인슈어테크 시장의 성장에 따라 더 많은 기업들이 진입할 경우, 경쟁이 심화될 수 있습니다.
3. 기술 리스크: AI 기술에 크게 의존하고 있어, 기술적 결함이나 보안 문제가 발생할 경우 큰 타격을 받을 수 있습니다.
4. 규제 리스크: 보험 산업은 규제가 엄격한 편인데, 새로운 규제가 도입될 경우 사업에 영향을 받을 수 있습니다.
Roadzen 주가 전망 총평
Roadzen은 AI 기술을 활용해 자동차 보험 산업을 혁신하고 있는 흥미로운 기업입니다.
매출의 폭발적인 성장, 글로벌 시장에서의 확장, 그리고 긍정적인 애널리스트 전망 등은 이 회사의 잠재력을 보여줍니다.
하지만 동시에 지속적인 손실, 마이너스 자기자본, 그리고 현금 소진 등은 주의 깊게 봐야 할 리스크 요인입니다.
투자자 입장에서는 Roadzen의 기술력과 시장 확장성에 주목하되, 향후 수익성 개선 여부를 면밀히 지켜봐야 할 것 같습니다.
특히 분기별 실적 발표에서 영업손실 폭이 줄어드는지, 잉여현금흐름이 개선되는지 등을 체크해볼 필요가 있겠죠.
Roadzen은 고위험-고수익의 주식이라고 볼 수 있습니다.
따라서 본인의 투자 성향과 리스크 감내 능력을 고려해 신중하게 투자 결정을 내리시기 바랍니다.
투자는 항상 위험이 따르니 절대 무리한 투자는 하지 마세요!
다음 분석에서 또 만나요! 감사합니다!
※ 이 글은 2024년 7월 3일 기준 데이터를 기반으로 작성되었습니다.
