안녕하세요. snakestock입니다.
C3.ai(AI)는 선도적인 기업용 AI 소프트웨어 제공업체입니다.
제가 이 종목을 선택한 이유는 AI가 우리 시대의 가장 파괴적이고 변혁적인 기술 중 하나라고 믿기 때문입니다.
C3.ai는 여러 산업과 부문 전반에 걸쳐 AI 솔루션에 대한 수요 증가를 활용할 수 있는 좋은 위치에 있습니다.
C3.ai는 조직이 규모와 속도로 대규모 AI 응용 프로그램을 구축, 배포 및 운영할 수 있도록 하는 포괄 플랫폼을 제공합니다.
C3.ai는 또한 예방정비, 사기감지, 고객참여, 에너지관리 및 기후변화대응 등의 핵심 사용 사례를 다루는 강력한 제품 및 서비스 포트폴리오를 보유하고 있습니다.
C3.ai 주가 흐름 및 기술적 분석
C3.ai 주가는 2020년 12월 최초 공모했을 때 주당 42달러에 시작하여 첫 거래일에 주당 115.90달러까지 치솟은 이후로 변동성이 컸습니다.
그 이후로 주가는 2021년 2월에 주당 183.90달러의 고점과 2021년 10월 주당 47.21달러의 저점을 기록하는 등 여러 차례의 상승과 하락을 경험했습니다.
2023년 11월 22일 기준 종가는 전 거래일 대비 0.47% 하락한 28.51달러를 기록했습니다.
주가의 기술적 분석 결과 50일선과 200일선 미만에서 거래되고 있어 하락세를 나타내고 있습니다.
상대강도지수(RSI)는 36.77로 조회되어 과매도 구간에 있으며 반등의 여지가 있음을 유추해볼 수 있습니다.
재무제표 분석
C3.ai의 재무제표 및 경영실적 분석은 회사가 수익과 고객기반을 성장시키고 있지만 순손실과 운영비용도 증가하고 있다는 것을 보여줍니다.
2024회계연도 2분기(2023년 7월 31일 종료)의 경우이며, 회사는 전년동기대비 29% 증가한 6천230만 달러의 매출과 전년동기대비 52% 증가한 3천640만 달러의 순손실을 기록했습니다.
또한 신규고객 11곳을 확보하여 총 고객수를 89곳으로 늘렸습니다. 회사는 매출 증가의 원인을 기존 계약의 확대, 신규 계약 추가, 이연수익의 인식 등으로 설명했습니다.
C3.ai는 또 마이크로소프트, 구글, IBM, 베이커휴스, 쉘 등과의 전략적 파트너십을 강조했으며, 연구개발, 영업마케팅, 국제 확장 등에 대한 투자도 언급했습니다.
C3.ai는 2024회계연도 전체 매출이 전년동기대비 17~19% 성장한 2억4천3백만달러~2억4천7백만달러 사이가 될 것으로 예상합니다.
밸류에이션 분석
C3.ai의 밸류에이션 분석을 해보겠습니다.
이 종목은 동종업계와 산업평균에 비해 높은 프리미엄으로 거래되고 있습니다.
2023년 11월 22일 종가 28.51달러 기준, 주가매출비율(P/S) 13.98배, 주가순자산비율(P/B) 5.32배, 주가수익비율(P/E) -38.56배로 집계되었습니다.
이 비율들이 Palantir, Snowflake, Splunk, MongoDB 등의 피어그룹과 소프트웨어 업계 평균 중간값에 비해 훨씬 높습니다.
이는 AI에 대한 시장의 미래 성장성과 수익성에 대한 높은 기대를 반영하고 있으며, 이는 현재의 성과와 전망으로는 정당화하기 어려울 수 있습니다.
산업 동향과 시장 전망
C3.ai가 속한 산업 동향과 시장 전망 분석은 회사가 고도로 경쟁적이고 급속도로 진화하는 시장에서 운영되고 있으며 기회와 도전에 직면해 있음을 시사합니다.
한편으로 2027년까지 전 세계 AI 시장 규모가 4천70억 달러에 달할 것으로 예상되며, 연평균 성장률이 2023년부터 2030년 사이 37.3%에 달할 것으로 Grand View Research는 내다봤습니다.
AI가 이 시장의 큰 비중을 차지할 수 있는 엄청난 잠재력을 의미합니다. AI만의 차별화된 플랫폼, 제품 및 서비스가 있기 때문입니다.
반면에 회사는 아마존, 마이크로소프트, 구글, IBM, 세일즈포스, 오라클, SAP 등과 같은 AI 분야의 세련된 기업과 신생 기업들로부터의 치열한 경쟁에 직면해 있습니다.
이들 기업들이 더 많은 자원, 규모, 브랜드 인지도 및 고객 충성도를 보유하고 있습니다.
또한 회사는 AI 개발 및 도입과 관련된 규제, 윤리 및 사회적 위험에도 직면할 수 있습니다. 여기에는 데이터 보호, 보안, 편향, 책무성 및 투명성 등이 포함됩니다.
전문가들의 목표 주가
C3.ai에 대한 전문가들의 목표 주가와 투자 의견은 크게 다양합니다. 이 종목에 대한 불확실성과 견해 차이를 반영합니다.
야후 파이낸스에 따르면 2023년 11월 22일 기준으로 이 종목을 커버하는 애널리스트가 11명이며, 목표주가 평균은 27달러이고 15달러에서 45달러 사이를 기록 중입니다.
이 가운데 4명이 매수, 6명이 보유, 1명이 매도를 제시했습니다.
주가에 대해 낙관적인 근거로는 강력한 수익 성장세, 거대하고 확대 중인 주력 시장, 혁신적이고 확장 가능한 플랫폼, 전략적 제휴 관계 등을 들 수 있습니다.
반면에 비관적 근거로는 높은 밸류에이션, 적자 확대, 경쟁 심화, 실행 리스크 등이 있습니다.
C3.ai 주가 전망 결론
결론적으로, C3.ai는 전망과 시간 수준에 따라 높은 수익과 높은 위험성을 동시에 제공하는 주식입니다.
회사는 기업용 AI 분야의 리더가 되겠다는 확고한 비전과 사명감을 보여왔고, 고객과 파트너들에게 가치를 제공할 수 있는 능력도 입증했습니다.
그러나 회사는 수익성, 밸류에이션, 경쟁, 규제 등에서도 많은 도전 과제와 불확실성에 직면해 있습니다.
따라서 투자자들은 이 종목을 고려할 때 신중하고 철저한 검토가 필요하며, 높은 변동성과 예측 불가능성을 대비해야 합니다.
긴글을 끝까지 읽어주셔서 감사합니다. 🙂
